超额认购10.4倍！财政部在港成功发行人民币绿色主权债券！

图片来源于网络，如有侵权，请联系删除

　　财政部官网5月29日公告称，5月28日，中华人民共和国财政部（下称“财政部”）代表中央政府在香港特别行政区成功发行了60亿元人民币绿色主权债券。其中，3年期30亿元人民币，发行利率为1.42%；5年期30亿元人民币，发行利率为1.56%。

　　据了解，此次人民币绿色主权债券受到市场热烈欢迎，国际投资者认购踊跃，总认购金额624亿元人民币，是发行金额的10.4倍。其中，3年期认购倍数达9.8倍，5年期认购倍数达11.0倍。

图片来源于网络，如有侵权，请联系删除

　　值得注意的是，此次人民币绿色主权债券投资者类型丰富，地域分布广泛。亚太地区、非亚太地区投资者占比分别为80%、20%，主权及超主权、、基金资管及保险等类型投资者分别占比31%、47%、20%；绿色和可持续类投资者占比35%。此次发行的债券将全部在香港联合交易所上市。

　　券商中国记者从业内了解到，在本次发行中，包括汇丰、渣打、东方汇理以及、等在内的多家中外资机构，担任联席主承销商及账簿管理人。本次该债券基于《中华人民共和国绿色主权债券框架》发行，并获得DNV Business Assurance Limited及联合绿色发展有限公司的意见，为国际资本市场上中国和其他主权发行人建立了重要的绿色人民币债券定价基准。

　　汇丰亚洲及中东地区联席行政总裁廖宜建指出，财政部本次发行获得国际投资者积极参与和踊跃认购，充分体现了国际市场对中国经济的增长潜力充满信心。

　　“本次绿色债券的发行，向国际投资者传递了中国积极推进绿色低碳转型的承诺和持续努力。‘十五五’规划纲要指出，要推进人民币国际化，拓展人民币在国际贸易和投融资中的使用。”廖宜建认为，财政部连续发行离岸人民币国债，有助于为市场提供定价基准，进一步完善收益率曲线，鼓励其他发行人增加离岸人民币债券发行。

　　今年5月初，汇丰发布的一项面向全球百家央行的外汇储备趋势调查显示，更多央行预期将逐步增加人民币作为储备货币的比例。平均而言，受访者预计到2035年，人民币在全球外汇储备中的占比将达到7.2%，高于去年调查中预测的6.5%。

　　廖宜建表示，全球人民币外汇储备占比增加的预期，与高质量人民币资产受到主权类投资人的追捧，两者相辅相成。

　　自2011年以来，渣打银行参与了财政部的每一次离岸债券发行，包括在2025年支持财政部在伦敦成功发行的绿色债券。

　　渣打银行银行及券商业务全球总裁兼企业及投资银行业务大中华及北亚区总裁张晓蕾表示，此次债券的成功发行体现了国际投资者对中国主权信用的高度认可，反映出中国持续推进“双碳”目标的决心，不仅丰富了离岸人民币优质资产的供给，也使离岸人民币生态体系得到持续壮大。

　　渣打银行大中华及北亚地区资本市场主管、董事总经理严守敬分析指出，此次交易是财政部首次在香港发行离岸人民币绿色主权债券，延续其于2025年4月在伦敦成功发行首笔国际绿色主权债券后的良好势头。

　　事实上，财政部于2026年5月20日正式宣布本次发行，并在此前开展了广泛的投资者沟通。值得注意的是，此次参与的投资者中35%为绿色及可持续投资相关机构，体现出市场对环境、社会及公司治理（ESG）主题的高度关注。“此次交易的顺利完成，进一步体现了财政部持续推动绿色金融发展的坚定承诺。”严守敬表示。

（文章来源：券商中国）